李若虹：銀行業(yè)務創(chuàng)新中的風險防范問題研究
李若虹/廣東發(fā)展銀行董事長
近年來，隨著國外金融機構(gòu)的進入以及銀行同業(yè)、其他非銀行金融機構(gòu)之間的日趨激烈的競爭，中國銀行業(yè)面臨著前所未有的競爭壓力。商業(yè)銀行要在此背景下獲得優(yōu)勢和發(fā)展，根本的出路在于加快創(chuàng)新步伐。為此，一些銀行在實踐中已把創(chuàng)新作為重點，開發(fā)了一些新產(chǎn)品，作了積極的嘗試，力求通過創(chuàng)新“一招先，吃遍天”。同時，也應該看到，創(chuàng)新是一把“雙刃劍”，創(chuàng)新往往是與風險相伴而生的，在可能獲得較大收益的同時也可能因風險控制不當使銀行蒙受巨大損失，甚至導致金融體系的震蕩。因此，如何在鼓勵創(chuàng)新的同時有效防范金融風險，做到既打造利“矛”，又構(gòu)筑堅“盾”，在創(chuàng)新與防范風險之間尋求最佳的平衡點，是擺在業(yè)內(nèi)同行和監(jiān)管部門面前的一項十分重要而又緊迫的課題。
一、促進中國銀行業(yè)創(chuàng)新的必要性
（一）中國銀行業(yè)創(chuàng)新的現(xiàn)狀
銀行創(chuàng)新包含的內(nèi)容很廣，一般主要包括產(chǎn)品創(chuàng)新、服務創(chuàng)新、管理創(chuàng)新和技術創(chuàng)新四個方面。這里主要在銀行的業(yè)務創(chuàng)新（包括產(chǎn)品、服務創(chuàng)新等）的基礎上進行探討。與國際銀行業(yè)相比，目前中國銀行的整體創(chuàng)新能力和水平相對較低，主要表現(xiàn)在：
1、產(chǎn)品創(chuàng)新的差異性不大。中國商業(yè)銀行的市場定位大體雷同，產(chǎn)品缺乏特色，金融工具品種少、結(jié)構(gòu)簡單，突出表現(xiàn)是：產(chǎn)品創(chuàng)新往往著眼于在對同一客戶群體的爭奪，如大型企業(yè)、高收入階層等，而對另外急需提供金融服務的客戶，如中小企業(yè)、民營企業(yè)、一般城市居民等，則缺乏創(chuàng)新性產(chǎn)品；一種新的創(chuàng)新產(chǎn)品開發(fā)出來后，很快就被其他銀行競相模仿，易于造成一哄而上，又一哄而散的現(xiàn)象，導致資源浪費和市場秩序混亂，等等。
2、沒有形成有效的創(chuàng)新機制和體系。〖HT4SS〗西方發(fā)達國家銀行創(chuàng)新的動因是追求市場份額和利潤，其每一項金融創(chuàng)新活動都經(jīng)過系統(tǒng)的研究和策劃，充分考慮其成本和收益、技術條件、市場需求、組織體系等諸多因素，形成嚴密的體系。而中國銀行的創(chuàng)新則偏重于在無序的競爭中搶占市場份額，短期行為較為明顯，出現(xiàn)了許多負效益的所謂“金融創(chuàng)新”。同時，在業(yè)務創(chuàng)新過程中，只是對某些環(huán)節(jié)作了改進，沒有從戰(zhàn)略定位、實施機制、風險控制等總體上進行把握，對新的產(chǎn)品和業(yè)務可能帶來的風險研究不足。
3、創(chuàng)新的環(huán)境不夠?qū)捤�。銀行創(chuàng)新必須具備兩個方面的條件：金融監(jiān)管的適當放松以及建立公平競爭的市場環(huán)境和信用體系。西方發(fā)達國家已經(jīng)建立了比較完善的社會信用體系，從70年代以來逐漸放寬了金融管制，其結(jié)果引致了70年代以來西方發(fā)達國家出現(xiàn)銀行創(chuàng)新活動的繁榮局面。從我們國家的實際情況看，銀行創(chuàng)新的環(huán)境不夠理想，銀行體系存在一定程度的壟斷性，金融管制比較嚴格，不利于銀行的創(chuàng)新。同時，缺乏完善的信用體系也增加了中國銀行創(chuàng)新的風險。
（二）通過創(chuàng)新促進中國銀行業(yè)的健康發(fā)展
創(chuàng)新對中國銀行業(yè)的發(fā)展具有重要作用，主要表現(xiàn)在以下四個方面：一是創(chuàng)新有利于更好地滿足客戶多樣化、個性化的需要，更好地服務經(jīng)濟活動，促進經(jīng)濟健康、快速發(fā)展。中國經(jīng)濟發(fā)展正處于快速發(fā)展階段，高新技術產(chǎn)業(yè)、民營經(jīng)濟發(fā)展很快，居民消費結(jié)構(gòu)正發(fā)生轉(zhuǎn)型，需要大量的金融新產(chǎn)品；二是創(chuàng)新有利于提高銀行自身的運作效率。通過創(chuàng)新可以提供大量新的金融工具、服務，增強了銀行的功能，電子計算機網(wǎng)絡技術的運用提高了運作速度，節(jié)約了成本；三是創(chuàng)新有利于把銀行辦出特色，避免惡性競爭，創(chuàng)造良性競爭環(huán)境；四是創(chuàng)新是迎接中國加入WTO后外資金融機構(gòu)進入的挑戰(zhàn)，促進銀行業(yè)健康、快速發(fā)展的需要。根據(jù)國際經(jīng)驗，隨著外資金融機構(gòu)的增多，新的金融創(chuàng)新產(chǎn)品將被大量引入中國，金融機構(gòu)規(guī)避分業(yè)管制的創(chuàng)新行為將明顯增加，這將進一步模糊傳統(tǒng)金融業(yè)務之間的分工界限，對中國現(xiàn)行的金融分業(yè)模式產(chǎn)生巨大沖擊，迫使銀行轉(zhuǎn)變經(jīng)營方式。
因此，為應對中國加入WTO后銀行業(yè)面臨的挑戰(zhàn)，促進中國銀行業(yè)的進一步發(fā)展，形成中資銀行的核心競爭能力，必須大力促進銀行創(chuàng)新。在今后的相當一段時間內(nèi)，商業(yè)銀行應把創(chuàng)新作為基本的戰(zhàn)略，大力進行服務創(chuàng)新、管理創(chuàng)新和產(chǎn)品創(chuàng)新。
二、銀行創(chuàng)新活動中的風險防范應把握的基本原則
在看到銀行創(chuàng)新必要性的同時，也必須看到創(chuàng)新所可能帶來的風險：（1）創(chuàng)新活動本身的風險性。創(chuàng)新就其本質(zhì)來看，要投入較大的才力、人力和物力，并會有很高的失敗率。創(chuàng)新之初往往會缺少實際投入產(chǎn)出的財務數(shù)據(jù)支持，加上傳統(tǒng)慣性思維的阻力，常常使創(chuàng)新活動中途夭折。同時，業(yè)務創(chuàng)新很易于被其他銀行模仿而使創(chuàng)新的收益大大減少。（2）創(chuàng)新使銀行面臨的風險加大。創(chuàng)新可能使銀行的信用風險、流動性風險、匯率與利率風險等增加。如金融創(chuàng)新工具具有虛擬性、杠桿性，其中表外業(yè)務的創(chuàng)新使銀行面臨流動性風險，可能為投機活動留下縫隙。因此，如果不能對創(chuàng)新產(chǎn)品和業(yè)務進行有效的風險控制，可能使銀行自身發(fā)生危機。（3）創(chuàng)新活動的擴散性加深金融體系的風險。金融創(chuàng)新產(chǎn)品和業(yè)務的敏感性、傳導性和擴散性很強，一旦風險發(fā)生，波及的速度快、范圍廣、危害大，如果不形成一套行之有效的風險約束機制，可能會因違規(guī)經(jīng)營使金融體系不穩(wěn)定。
創(chuàng)新與風險是辯證統(tǒng)一的。創(chuàng)新雖然可能帶來一定風險，但在一定情況下創(chuàng)新是化解風險的手段，如金融衍生工具就具有分散和轉(zhuǎn)移風險的功能。許多銀行的風險運用傳統(tǒng)的方式難以解決，只有通過創(chuàng)新才能找到出路。從根本上看，不創(chuàng)新的風險更大，不創(chuàng)新銀行就不能進一步發(fā)展，不創(chuàng)新就意味著落后挨打。因此，要積極促進銀行業(yè)的創(chuàng)新，力求在創(chuàng)新的基礎上規(guī)避風險。
銀行創(chuàng)新雖然具備一定程度的風險性，但只要科學規(guī)劃，精心組織，加強控制，就可能把風險降低到最低限度。在銀行創(chuàng)新活動中應把握如下基本原則：
1、準確定位。要對銀行創(chuàng)新進行系統(tǒng)、科學的分析和定位，形成創(chuàng)新體系。一是依據(jù)風險水平的高低對創(chuàng)新活動進行分類。對無風險或風險很小但可能給銀行帶來較大收益的創(chuàng)新活動，如營銷方式和手段的創(chuàng)新，要大力鼓勵；對可能面臨較大風險的創(chuàng)新業(yè)務，則作周密的分析，考察其是否具有可行性，是否有防范預案等；二是要以客戶為中心開展創(chuàng)新活動，根據(jù)顧客的需要開展個性化、一對一服務，提高顧客滿意水平。傳統(tǒng)的貸款業(yè)務主要針對大型國有企業(yè)，今后應加強對中小企業(yè)、民營企業(yè)和一般居民的貸款的創(chuàng)新，更好地服務中小企業(yè)、一般居民的需要；三是加快組織和制度創(chuàng)新步伐，通過股份制改造，解決銀行資本和資產(chǎn)配置的優(yōu)化問題。中國銀行業(yè)目前更為落后的是制度創(chuàng)新，制度上的改革與創(chuàng)新是最為迫切和關鍵的一步。
廣東發(fā)展銀行近年來對銀行的創(chuàng)新做了一些嘗試，1995年在國內(nèi)市場上率先發(fā)行了先消費、后還款的貸記卡，是“真正意義上的信用卡”。在中國貸記卡市場上，廣發(fā)銀行已經(jīng)擁有近80%的市場份額。
2、依法創(chuàng)新。國外銀行創(chuàng)新的重要目的之一是躲過監(jiān)管機構(gòu)的壁壘，是銀行與監(jiān)管機構(gòu)之間的博弈游戲。金融機構(gòu)在利益機制驅(qū)動下可能會在更廣的范圍內(nèi)和更大的數(shù)量上承擔風險，一旦潛在風險轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)實損失，其破壞性遠遠超出傳統(tǒng)意義上的金融風險。因此，商業(yè)銀行只能在法律和規(guī)章許可的范圍內(nèi)，通過各種要素和條件的分解與組合，創(chuàng)造出新穎的、更富有效率的金融工具、交易種類、服務項目和金融管理方式。
3、合作創(chuàng)新。銀行的創(chuàng)新依賴于傳統(tǒng)銀行業(yè)務與其他業(yè)務之間、與現(xiàn)代技術手段的結(jié)合。在目前分業(yè)經(jīng)營的條件下，更應該加強銀行與銀行之間、銀行與非銀行機構(gòu)（特別是其他金融機構(gòu)）之間的廣泛合作關系，特別是大力促進銀行與證券、銀行與保險業(yè)之間的合作。銀行同業(yè)之間合作創(chuàng)新，可以避免資源浪費，實現(xiàn)成果共享；銀行與其他機構(gòu)之間的合作，有利于互通有無，開發(fā)多樣化的新產(chǎn)品。
4、漸進創(chuàng)新。目前中國銀行業(yè)的產(chǎn)品創(chuàng)新仍然處于“拿來”階段，即以引進、消化為主，原創(chuàng)性的創(chuàng)新很少�！澳脕怼笔鞘直匾模珣m合中國國情作相應的調(diào)整，不易直接照搬國外金融機構(gòu)的做法。在創(chuàng)新產(chǎn)品和業(yè)務的選擇上，也要循序漸進。從目前階段來看，要重點加強資產(chǎn)和負債業(yè)務的創(chuàng)新，以此為突破口，在傳統(tǒng)存、貸款業(yè)務的基礎上加快存、貸款的多元化建設。同時，大力進行中間業(yè)務的創(chuàng)新，提高中間業(yè)務在銀行收入中的比重。
5、技術創(chuàng)新。技術手段的創(chuàng)新是銀行業(yè)務創(chuàng)新的重要支撐。商業(yè)銀行不僅通過技術創(chuàng)新開發(fā)新業(yè)務，提高運作效率，還要將現(xiàn)代信息技術運用于創(chuàng)新中的風險管理。要建立起先進的信息管理系統(tǒng)，引進先進的風險管理技術，控制銀行經(jīng)營中的各類風險。
三、構(gòu)筑銀行創(chuàng)新中風險防范的堅固防線
創(chuàng)新中風險防范體系構(gòu)建總的構(gòu)架是，要形成央行宏觀監(jiān)管、同業(yè)公會同向約束、金融機構(gòu)的自我監(jiān)管及社會監(jiān)督相結(jié)合的四位一體系統(tǒng)。具體來說，要構(gòu)筑銀行內(nèi)部風險控制的“三道防線”和外部控制的“三道防線”。
內(nèi)部防線：創(chuàng)新很大一部分風險可以通過內(nèi)部科學的制度安排消除。要使銀行成為一家不斷創(chuàng)新的銀行，關鍵是創(chuàng)新工作規(guī)范化，使創(chuàng)新與穩(wěn)健經(jīng)營成為每一個員工、部門和分支機構(gòu)的意識，使創(chuàng)新活動能夠得到制度保障。同時，要建立嚴密的銀行內(nèi)控制度。在組織安排上，要設立獨立風險管理部門，使業(yè)務創(chuàng)新與風險管理決策適度分離，相互牽制。在內(nèi)控上構(gòu)筑“三道防線”，實行全員的風險管理，其中業(yè)務操作部門嚴格按流程和規(guī)程辦事，發(fā)現(xiàn)問題及時消除隱患，形成內(nèi)部第一道防線；各職能部門加強指導、檢查和監(jiān)督，形成第二道防線；稽核部門對業(yè)務操作部門及業(yè)務管理部門進行再監(jiān)督，發(fā)現(xiàn)問題及時采取補救措施，形成第三道防線�；瞬块T垂直管理，由總行直接領導，增強稽核機構(gòu)的獨立性，有效地控制了創(chuàng)新產(chǎn)品使用操作中的風險。
外部防線：一是加強央行對創(chuàng)新風險的監(jiān)管。國外銀行創(chuàng)新是在比較完善的金融體系和市場環(huán)境下進行的，而目前中國的市場體系還不夠完善，更需要央行加強監(jiān)管，提高監(jiān)管水平。監(jiān)管的目標是穩(wěn)中有活，適當放寬某些限制，以鼓勵依法創(chuàng)新，同時對可能造成巨大風險的創(chuàng)新活動，央行要組織人員進行專門研究，必要時還可以直接介入。這是強有力的外部防線；二是同業(yè)公會的自律。與央行的行政監(jiān)管相比，行業(yè)的自律具有相當大的靈活性，對銀行也具有一定的約束力，這是具有靈活性的外部防線；三是建立并完善社會信用體系，這是防范銀行創(chuàng)新中的風險的基礎。因此，要著力建立和規(guī)范信用環(huán)境，加強企業(yè)和個人的道德約束，為銀行的創(chuàng)新活動打造堅實的基礎。
